Keuzegids voor margeleningen

Wat is een margelening?

Met een margelening kunt u geld lenen om te beleggen. De lening is beveiligd tegen de investering die u ermee doet en/of andere investeringen die u heeft.

U kunt niet het volledige bedrag van uw beleggingen lenen, maar slechts een percentage genaamd de LVR – Lening/waarde-ratio. Dit is meestal tussen de 30% en 70% van de waarde van uw belegging in aandelen of beheerde fondsen.

De LVR bepaalt hoeveel geld de geldverstrekker u uitleent tegen de zekerheid.

Hier is de vangst

Als u tot de limiet leent en de waarde van uw belegging daalt, kunt u een margin call van uw geldschieter en wordt gevraagd om het verschil in waarde te compenseren. Een geldschieter kan u toestaan ​​om de LVR met een percentage van bijvoorbeeld 5 tot 10% te overschrijden voordat een margestorting wordt geactiveerd.

Om het verschil in waarde te compenseren, moet u mogelijk een deel van of uw gehele belegging met verlies verkopen. En als dit gebeurt op een moment dat de aandelenmarkt enorme verliezen lijdt, zoals eind januari 2008, is dit misschien wel het slechtste moment om te verkopen.

Belastingvoordelen

Geld lenen om te investeren heet gearing. Het belangrijkste belastingvoordeel is dat u mogelijk belastingaftrek krijgt voor de rente die u betaalt over uw lening en andere investeringskosten - maar laat belastingvoordelen uw oordeel niet verdringen.

Een riskante strategie

Een margelening is een strategie met een hoog risico en is niet voor iedereen weggelegd. Het vereist dat u een slimme belegger bent en goed advies krijgt van uw adviseur of makelaar om een ​​goede belegging te vinden.

Is het geschikt voor mij?

Vraag uzelf het volgende af voordat u een margelening aangaat:

• Heb ik voldoende extra inkomen om de rentebetalingen te dekken, ook als de rente plotseling stijgt of de belegging verlies maakt?
• Heb ik een investeringsperspectief op de lange termijn en ben ik in staat om enige tijd verlies te maken?
• Heb ik een vaste baan – of de mogelijkheid om de rentebetalingen te dekken als ik mijn baan verlies?

Wat je moet weten

• Zorg ervoor dat u de kenmerken van uw lening en de details van het contract volledig begrijpt.
• De geldschieter kan de LVR op elk moment wijzigen of zelfs uw investeringen van hun goedgekeurde lijst halen - dit kan een margestorting veroorzaken.
• De geldschieter kan uw beleggingen verkopen zonder uw toestemming als u niet kunt voldoen aan een margestorting, als ze geen contact met u kunnen opnemen na een margestorting, of als er een aanzienlijke daling van de aandelenmarkt is.
• Hoe en wanneer neemt de kredietverstrekker contact met u op? Kredietverstrekkers kunnen gebruik maken van e-mail, sms en telefoon.
• Controleer de oprichtings-, transactie- en vroegtijdige beëindigingsvergoedingen die van toepassing kunnen zijn op de lening.
• Hoe verhoudt de rente zich?
• Wat is de buffermarge?
• Staan alle beleggingen waarin u wilt beleggen op de goedgekeurde lijst van de kredietverstrekker?

Hoe verklein ik de risico's?

• Verlaag uw leenbedrag: Dit is de meest effectieve strategie. Als de geldschieter u bijvoorbeeld toestaat tot 70% van de waarde van de aandelen te lenen, zou u gewoon 50% of zelfs slechts 35% kunnen lenen.
• Betaal regelmatig rente: Margegeldschieters kunnen u toestaan ​​om de rente aan de lening toe te voegen, maar dit verhoogt natuurlijk alleen maar het en dus uw leenniveau.
• Herinvesteren: Crediteer uw beleggingsinkomsten (zoals dividenden) aan uw lening of herbeleg deze.
• Houd uw beleggingen en uw leenniveau nauwlettend in de gaten: dit geeft u de mogelijkheid om in te grijpen voordat het tot de margestorting komt.
• Diversifieer uw portefeuille: Als u slechts aandelen van één bedrijf koopt, zal uw belegging zeer volatiel zijn. Door uw portefeuille te diversifiëren in aandelen uit verschillende sectoren en beheerde fondsen, verlaagt u het risico en kunt u op lange termijn een beter rendement behalen.
• Verzeker u: Sluit een inkomensverzekering af voor het geval u door ziekte niet kunt werken. En sluit een levensverzekering af om uw nabestaanden te dekken als u overlijdt.

Top drie tips

Als u een margelening gaat afsluiten, is het erg belangrijk dat u probeert de kans op een margestorting te verkleinen en een strategie heeft voor het geval dit gebeurt.

• Een margelening kan een zeer effectieve strategie zijn om uw vermogen op te bouwen. U moet een extra inkomen hebben, een slimme belegger zijn en graag risico's nemen.
• Omdat u meer geld heeft om te investeren, krijgt uw investering een 'turboboost' en worden de winsten vergroot. Maar als uw investering geld verliest, worden de verliezen ook groter en maakt u niet alleen verlies, maar moet u de lening nog steeds terugbetalen.
• Houd rekening met de huidige volatiele aandelenmarktomgeving, win financieel advies in en zorg voor een strategie om aan een margestorting te voldoen.

Hoe kom ik aan een margin call?

Neem dit voorbeeld:

Uw geldverstrekker stelt de LVR voor een aandeel 'Xbank' in op 70%. Ze lenen je $ 70.000 om $ 100.000 van die aandelen te kopen. Als de waarde van deze aandelen met 10% daalt tot $ 90.000 en uw geldschieter slechts een buffermarge van 5% toestaat, zullen ze u bellen en u vragen het verschil te compenseren.

In dit geval moet u de waarde van uw portefeuille herstellen naar $ 100.000. Dit zijn uw opties:

• Een deel van de lening terugbetalen: Met een portefeuille ter waarde van $ 100.000 kunt u $ 70.000 (70%) lenen. Aangezien uw portefeuille nu slechts $ 90.000 waard is, kunt u nu slechts 70% daarvan lenen, wat $ 63.000 is. U moet dus $ 7000 contant terugbetalen.
• Leg nog wat aandelen als zekerheid: In het beste geval heb je wat meer aandelen met een LVR van 70% - je moet aandelen ter waarde van $ 10.000 deponeren. Maar als hun LVR slechts 30% is, moet u aandelen ter waarde van $ 23.333 deponeren. En als uw geldschieter de aandelen niet op de goedgekeurde lijst heeft staan, kunt u ze helemaal niet gebruiken.
• Verkoop een deel van uw portefeuille om de lening terug te betalen. In dit geval moet u ongeveer $ 23.350 aan aandelen verkopen. Dit geeft u een investering ter waarde van $ 66.650 en een lening van $ 46.650 (ongeveer 70% van $ 66.650).
• Blijf bereikbaar: Zorg ervoor dat uw kredietverstrekker altijd contact kan opnemen met u of een andere aangewezen persoon die u vertrouwt, ook als u op vakantie bent of andere verplichtingen heeft. U moet snel reageren op een margin call (meestal binnen 24 uur). Als uw geldschieter geen contact met u kan opnemen, nemen zij de beslissing voor u.

Zijn er alternatieven voor een margelening?

Als je al een groot deel van je hypotheek hebt afbetaald, eigen vermogen lening misschien een betere manier voor u om te lenen om te investeren. De rente is over het algemeen goedkoper maar er gelden dezelfde risico's als bij andere vormen van lenen en ook je huis staat op het spel.

Meer informatie

• De Vereniging van Financiële Planners (FPA) kan u een lijst geven van planners in uw regio.
• De Nationaal informatiecentrum over pensioeninvesteringen Inc (NICRI) geeft gratis informatie over financiële planning en specifieke beleggingsproducten.
• NICRI's geldkaart website heeft een aantal rekenmachines om scenario's voor leningen, investeringen en sparen uit te werken.
• De belastingkantoor kan u meer informatie geven over de fiscale voordelen.