Kreditkort har flere bevægelige dele end nogensinde i disse dage, lige fra rejseforsikring til hyppige flyer -point og belønningsordninger. Og udstedere er ved at løbe tør for ædle metaller for at navngive deres kort efter - sølv og guld er en gammel hat, og selv platin har ikke den ring, den engang havde. Titanium, nogen?
Direkte snyd på kreditkortmarkedet nåede et punkt for et par år siden, hvor intervention blev nødvendig. I midten af 2016 foreslog den føderale regering en række reformer for at forhindre forbrugere i at blive bytte.
CHOICE bakker fuldt ud op om reformen af kreditkortindustrien, som har været ansvarlig for at få flere forbrugere i farlig gæld end måske nogen anden form for finansiering.
På denne side:
- Hvordan fungerer kreditkort?
- Hvordan beregnes kreditkortrenten?
- Hvorfor skal du betale mere end det månedlige minimum
- Hvad er et balanceoverførselskort?
- Kreditkort belønningsordninger
- Hvad skal man kigge efter i et kreditkort
- Hvorfor du måske vil overveje at få et kreditkort igen
Køb smartere med CHOICE -medlemskab
- Find de bedste mærker
- Undgå dårlige kunstnere
- Få hjælp, når det går galt
Hvordan fungerer kreditkort?
Kreditkortudstedere (hovedsageligt banker og andre institutter, der tager indskud) har til formål at få penge ud af dig på en eller anden måde. Her er et par grundlæggende ting at huske på:
- Kreditkort med lave renter opkræver generelt højere årsgebyrer, men kan fungere, hvis du skal bruge dit kort som låneværktøj og bære renterne. At betale et årsgebyr giver bedre økonomisk mening end at betale en høj rente, især hvis du kun foretager minimumsbetalingen.
- Belønningskort kan også give med den ene hånd og tage væk med den anden. De kommer generelt med høje årlige gebyrer, der let kan annullere belønningerne, medmindre du bruger meget og tjener mange belønningspoint.
-
Rentefrie kreditkort eller saldooverførselsaftaler er fristende og kan give mening, men husk at det rentefrie tilbud er i en begrænset periode. Hvis du stadig har en ubetalt saldo på dit kreditkort, når tilbuddet slutter, vil din interesse hoppe, ofte til omkring 20% eller deromkring.
Kreditkortudstedere har et mål - at få dig til at gå forbi saldoens forfaldsdato, så du begynder at betale renter.
Hvordan beregnes kreditkortrenten?
Hvis du virkelig vil slå systemet, skal du blot betale din saldo af, inden den rentefrie periode slutter.
Det kan være svært at vide, hvor meget rente du bliver opkrævet, hvis du betaler for sent, da kreditkortudbydere alle ser ud til at operere på et andet rum/tidskontinuum og bruge forskellige lommeregnere.
Resultatet er, at du kunne have to kort med nøjagtig den samme rente og bruge dem på nøjagtig samme måde, men alligevel kan det ene ende med at opkræve dobbelt så meget rente som det andet, hvis du betaler for sent. (Tip: hold dig til kortet, der opkræver halvdelen så meget.)
Det bagvedliggende problem er, at når først renterne starter, opkræver de fleste kreditkortudstedere dagligt renter - helt tilbage til datoen for dine originale transaktioner, hvis du går forbi rentefri periode. Det betyder, at for at være en dag forsinket med en minimumsbetaling, kan du blive opkrævet daglige renter med tilbagevirkende kraft på alle transaktioner i op til 55 dage, ikke kun på det beløb, du stadig skylder.
De fleste kreditkortudstedere opkræver daglige renter
Eksempel: Hvis din kreditkortregning er $ 2000, og du tilbagebetaler $ 1900 til tiden, vil de fleste institutioner opkræve renter på hele $ 2000 -saldoen, tilbagefald i op til 55 dage, ikke $ 100 i restance.
For at gøre det endnu værre, hvis du ikke betaler din fulde regning til tiden, annullerer de fleste kortudbydere din rentefri periode for alle nye køb, du foretager fra det tidspunkt, indtil du rydder saldoen fuldt ud.
Som et medlem af CHOICE tydeligt fortalte os: "Den måde, min kreditkortudbyder bruger et tilfælde af forsinket betaling til effektivt at fjerne den 55-dages rentefrie periode på nye køb, er skammelig. Deres beskrivelse af, hvordan de anvender interesse, er tvetydig og trodser rationel forståelse. "
Ja, kreditkortselskaber har mange måder at sikre, at du ender med at betale renter.
Måden, hvorpå renterne beregnes, varierer, men hvis du betaler efter saldoens forfaldsdato, vil du sandsynligvis ende med at betale flere renter, end du havde forventet.
Hvorfor skal du betale mere end det månedlige minimum
Kreditkortudstedere håber, at du kun foretager den mindste betaling hver måned, idet du tegner din gæld og mængden af renter, du ender med at betale så længe som muligt. At betale mere end minimum hver måned gør en stor forskel.
Sådan betaler du et kreditkort
Eksempel: Hvis du skyldte $ 5000 på dit kreditkort med 18% rente og kun foretog en månedlig minimumsbetaling på $ 102 (cirka gennemsnitligt for en saldo på $ 5000), ville du ende med at betale $ 17.181 i løbet af de 33 år, det ville tage dig at betale af kort.
Men hvis du betalte $ 246 om måneden, ville du ende med at betale $ 5902 i løbet af de to år, det ville tage dig at komme ud af kreditkortgæld og spare dig for $ 11.279 - og 30 års økonomisk stress.
Hvad er et balanceoverførselskort?
Kreditkortselskaber elsker at annoncere lave eller ingen renter for gæld, der overføres fra andre kort, angiveligt for at hjælpe dig med at komme ud af gæld. Men det er bare en undskyldning at hente nye kunder ind og få dem til at betale renter.
Renten, der gælder for saldooverførslen, spænder generelt fra 0% til 5% i en periode på fire måneder op til så lang tid, det tager dig at tilbagebetale gælden. Det kan virke som et tilbud, der er for godt til at afvise.
Husk dog, at tilbudet med lav eller ingen renter generelt kun gælder det beløb, du overfører fra et andet kort- ikke til nye køb med dit nye kort- og du vil sandsynligvis blive opkrævet et gebyr for det beløb, du overfører, hvilket kan være så højt som 3% (hvilket betyder, at du ville betale $ 30 for at overføre over $ 1000 og $ 300 for at overføre over $10,000).
Balanceoverførselskort kan gå frygtelig galt
Jo længere den rentefrie periode, jo højere saldooverførselsgebyr.
At skifte til et kreditkort med ingen eller lav renteoverførsel kan være en god måde at få styr på dit gæld eller undgå at tilbagebetale i et bestemt tidsrum, men balanceoverførselskort kan gå frygteligt forkert.
Det kan også påvirke din kreditværdighed, at få din kreditværdighed overført til en lav- eller ikke-rente-promoveringsaftale for ofte, ligesom flere kreditkortansøgninger kan blive afvist.
1. 'Betalingshierarkiet' kon
Når du foretager tilbagebetalinger, anvendes de først på saldooverførselsbeløbet - selvom kortet har et 0% rente, og selvom andre køb og kontante forskud akkumulerer renter til højere renter. Med andre ord har kreditkortfolkene rigget det, så du ender med at betale så meget rente som muligt.
Som en kreditkortudbyder udtrykker det: "Betalinger foretaget til din kreditkortkonto anvendes først på alle beløb, der er overført fra andre kreditkort, betalingskort eller butikskort under denne kampagne, før de anvendes på ethvert andet køb eller kontant forskud beløb. Det betyder, at den del af din udestående kontosaldo, der er underlagt en lavere rente, først vil blive afbetalt. "
Det er fuldstændig uretfærdigt
Katherine Lane, hovedadvokat, Juridisk Center for Forbrugerkredit
Katherine Lane, hovedadvokat hos Consumer Credit Legal Center i NSW, fortalte os denne betaling hierarkiteknik "er et trick, der oftest bruges i rentefri aftaler for at udløse interesseværelse opkrævet. Det er fuldstændig uretfærdigt. "
2. Høj rente på nye transaktioner
Når du har overført din gæld til et kort med lav rente, tiltrækker alle nye transaktioner, du foretager, normalt rente med det samme til standardrenten, som altid er meget højere end den lave indledende sats. Du har muligvis ingen rentefri periode med sådanne transaktioner.
Som en ansvarsfraskrivelse på 2,9% saldooverførselskort udtrykker det: "Enhver anden transaktion, der foretages end med dette tilbud, er på standard kreditkortrente, i øjeblikket 20,39% pa."
En anden ansvarsfraskrivelse siger: "Du får først fordel af den rentefrie periode på kreditkøb fuldt ud saldo (inklusive eventuel saldooverførsel og ethvert andet salgsfremmende beløb) betales hver på opgørelsesfristen måned."
3. Lurer dig til en dårlig aftale
Balanceoverførslen kan simpelthen være krogen, der lokker dig til et kort, der ellers har en dårlig værdi med hensyn til gebyrer og standardrente. Mange har standardårlige renter tæt på 20% eller endda højere, der vil komme i gang, efter at introduktions- eller teaserrenten er ved at være slut.
4. Procentvise gebyrer
Der kan være et gebyr for at overføre saldoen. Det med småt med ét saldooverførselskort udtrykker det pænt: "Et gebyr på 1% saldooverførsel til et maksimalt $ 50 gælder for hver overført saldo. "Hvis du overfører meget gæld, kan det virkelig tilføj. Og 3% gebyrer er ikke ualmindeligt, især med længere rentefrie tilbud.
5. Dobbelt problem
Du kan blive fristet til at blive ved med at bruge på det gamle kreditkort, øge dine gældsproblemer og skabe endnu større gældsindfrielser. Vi anbefaler at skære det gamle kort op.
Kreditkort belønningsordninger
Medmindre du er en stor forbruger, er kreditkort med belønningsordninger for det meste en gimmick, og de opkræver næsten altid høje årlige gebyrer og høje renter.
En VALG -undersøgelse af 63 kreditkort med belønninger viste, at forbrugerne skulle bruge mindst $ 2000 om måneden til få noget afkast, mens dem, der brugte $ 1000 om måneden eller mindre, ville betale mere i årlige gebyrer, end de kom tilbage belønninger.
Kort, der belønner dig med frequent flyer -point, kan være en bedre aftale end gavekort eller cash back -belønningskort, der akkumuleres til en meget langsommere hastighed.
Hvad skal man kigge efter i et kreditkort
Hvis du altid betaler din saldo til tiden:
- Årlige gebyrer: Se efter kort uden årligt gebyr og et, der tilbyder et generøst antal rentefrie dage på køb.
- Antal rentefrie dage: Du skal have mindst 14–25 dage efter opgørelsen til at rydde din regning og derved maksimalt give 44–55 rentefrie dage på køb.
- Oversøiske transaktioner: Se efter lave valutaomregningsomkostninger.
- Belønningsprogrammer: Du skal generelt bruge mindst $ 2000 hver måned på dit kort for at begrunde det årlige gebyr for en belønningsordning. Ordningerne leverer lidt eller intet til forbrugere, der bruger mindre end $ 24.000 om året på deres kort.
Hvis du måske ikke betaler din saldo til tiden:
- Overvej at smide din gæld til et kort med en lav eller ingen rente for balanceoverførsler. Disse kort kan give dig lidt vejrtrækning til at få din økonomi tilbage på sporet.
- Hvis du overfører din gæld til et kort med lav rente, skal du ikke bruge den til nye transaktioner, da de vil tiltrække interesse fra dag ét. Skær dit gamle kort op hvis fristelsen til at blive ved med at bruge forbrug og opbygge gæld er for stor.
- Overvej at bruge et betalingskort i stedet. EFTPOS er en bekvem og billig måde at få adgang til penge fra din bankkonto. Og MasterCard og Visa Debit -kort lader dig handle online og i udlandet ligesom et kreditkort. Mange finansielle institutioner tilbyder nu debet-/ATM -kort med kombineret EFTPOS- og MasterCard- eller Visa -funktionalitet.
Hvis du overfører din saldo til et kreditkort med en lavere rente, skal du skære det gamle kort op.
Hvorfor du måske vil overveje at få et kreditkort igen
Kreditkortselskaber markedsfører deres produkter aggressivt og smart, så det er vigtigt at holde øje om det grundlæggende formål med disse finansielle produkter - som får dig til at låne penge og betale interesse.
At bruge dit kreditkort til at låne penge, så du kan købe noget, er omtrent lige så usundt en økonomisk beslutning, som du kan træffe, medmindre du betaler saldoen, før renten starter.
Hvis du ender med at betale renter, vil renten sandsynligvis være meget højere end dem, der er tilgængelige uden for kreditkortmarkedet, siger med et personligt lån.
I december 2019 lå den samlede kreditkortgæld i Australien på omkring 49,5 milliarder dollar
Og kortudstederne kan virkelig holde det til dig, når det kommer til renter. I en tidligere undersøgelse gennemgik CHOICE kreditkortrenten fra 55 større udstedere over en femårsperiode og fandt ud af, at kun 16% faldt deres rater i overensstemmelse med RBA-kontantrenten over det periode.
I stedet for at renter og årsgebyrer faldt, efterhånden som låneomkostningerne blev gradvist billigere for bankerne, steg begge.
Om du ender med at betale renter på dit kreditkort, afhænger af, om du betaler saldoen i løbet af den rentefrie periode, der kan være helt op til 55 dage. Kreditkortudstedere håber, at du ikke gør dette, da rentebetalinger er centrale for, hvordan de tjener deres penge.
Og deres masterplan for at få os i gæld synes at virke. I december 2019 lå den samlede kreditkortgæld i Australien på omkring 49,5 milliarder dollar, og 28,3 milliarder dollars heraf var renter. Du kan se, hvorfor finansielle tjenesteudbydere virkelig kan lide kreditkort.
Kreditkortreformer
I begyndelsen af 2018 blev en føderal kreditkortreformpakke vedtaget af parlamentet, der indeholder mange af de forbrugerbeskyttelser, som VALG har efterlyst i de seneste år.
Udstedere af kreditkort er nu:
- forbudt at henvende sig til personer med uopfordrede kreditkortgrænsestigninger
- påkrævet for at give en online mulighed for at annullere kort og reducere kreditgrænser
- påkrævet for at forenkle beregningen af renter
- påkrævet for at gennemføre strammere ansvarlige låneforpligtelser.
Nationalt gældstelefon: 1800 007 007
Besøg CHOICE Community forum for at dele dine tanker eller stille et spørgsmål.
Vi i CHOICE anerkender Gadigal -folket, de traditionelle vogtere af dette land, hvor vi arbejder, og hilser de første nationers folk i dette land. CHOICE støtter First Nations folks Uluru -erklæring fra hjertet.