Valgvejledning til marginlån

Hvad er et marginlån?

Et marginlån giver dig mulighed for at låne penge til at investere. Lånet er sikret mod den investering, du foretager med det, og/eller andre investeringer, du har.

Du kan ikke låne det fulde beløb af dine investeringer, men kun en procentdel kaldet LVR - forhold mellem lån og værdi. Dette er normalt mellem 30% og 70% af værdien af ​​din investering i aktier eller forvaltede fonde.

LVR bestemmer, hvor mange penge långiveren vil låne dig mod sikkerheden.

Her er fangsten

Hvis du låner op til grænsen, og så falder værdien af ​​din investering, kan du modtage en margin opkald fra din långiver og blive bedt om at udgøre forskellen i værdi. En långiver kan muligvis tillade dig at overskride LVR med en procentdel på f.eks. 5 til 10%, før et marginopkald udløses.

For at udgøre forskellen i værdi skal du muligvis sælge en del af eller hele din investering med tab. Og hvis dette sker på et tidspunkt, hvor aktiemarkedet lider store tab som sidst i januar 2008, kan det være det værste tidspunkt at sælge.

Skattefordele

At låne penge til at investere kaldes gearing. Den største skattefordel er, at du kan få et skattefradrag for de renter, du betaler på dit lån og andre investeringsomkostninger - men lad ikke skattelettelser presse din vurdering.

En risikabel strategi

Et marginlån er en højrisikostrategi, og det er ikke for alle. Det kræver, at du er en klog investor og får gode råd fra din rådgiver eller mægler for at finde en god investering.

Er det egnet til mig?

Inden du forpligter dig til et marginlån, skal du spørge dig selv om følgende:

• Har jeg nok overskydende indkomst til at dække rentebetalinger, selvom renten pludselig stiger, eller investeringen taber?
• Har jeg et langsigtet investeringsperspektiv og evnen til at klare et tab i nogen tid?
• Har jeg et sikkert job - eller muligheden for at dække rentebetalinger, hvis jeg mister mit job?

Det skal du vide

• Sørg for, at du fuldt ud forstår dine lånefunktioner og detaljerne i kontrakten.
• Långiveren kan når som helst ændre LVR eller endda tage dine investeringer fra deres godkendte liste - dette kan udløse et marginopkald.
• Långiveren kan sælge dine investeringer uden din klarsignal, hvis du ikke kan imødekomme et marginopkald, hvis de ikke kan kontakte dig efter et marginopkald, eller hvis der er et betydeligt fald i aktiemarkedet.
• Hvordan og hvornår vil långiver kontakte dig? Långivere kan bruge e -mail, sms og telefon.
• Tjek gebyrer for etablering, transaktion og tidlig opsigelse, der kan gælde for lånet.
• Hvordan sammenligner renten sig?
• Hvad er buffermargenen?
• Er alle de investeringer, du vil investere i, på långiverens godkendte liste?

Hvordan reducerer jeg risiciene?

• Reducer dit låntagningsniveau: Dette er den mest effektive strategi. For eksempel, hvis långiveren giver dig mulighed for at låne op til 70% af værdien af ​​aktierne, kan du bare låne 50% eller endda kun 35%.
• Betal renter regelmæssigt: Marginlångivere giver dig muligvis mulighed for at tilføje renterne til lånet, men det øger selvfølgelig simpelthen det og dermed dit låntagningsniveau.
• Geninvestér: Krediter din investeringsindkomst (f.eks. Udbytte) til dit lån, eller geninvestér det.
• Overvåg nøje dine investeringer og dit låntagningsniveau: Dette giver dig mulighed for at gribe ind, før det kommer til marginopkaldet.
• Diversificer din portefølje: Hvis du kun køber aktier i et selskab, vil din investering være meget volatil. Ved at diversificere din portefølje til aktier fra forskellige sektorer og forvaltede fonde reducerer du risikoen og kan have et bedre afkast på lang sigt.
• Bliv forsikret: Tegn en indkomstbeskyttelsesforsikring, hvis du ikke kan arbejde, fordi du er syg. Og tegne en livsforsikring for at dække dine pårørende, hvis du dør.

Top tre tips

Hvis du vil optage et marginlån, er det meget vigtigt for dig at forsøge at reducere sandsynligheden for et marginopkald og have en strategi på plads, hvis dette sker.

• Et marginlån kan være en meget effektiv strategi til at opbygge din rigdom. Du skal have overskydende indkomst, være en klog investor og gerne tage risici.
• Fordi du har flere penge at investere, får din investering et 'turbo -boost', og gevinsterne forstørres. Men hvis din investering mister penge, forstørres tab også, og du taber ikke kun, men du skal stadig betale lånet tilbage.
• Vær opmærksom på det nuværende volatile aktiemarkedsmiljø, få finansiel rådgivning og have en strategi på plads til at imødekomme et marginopkald.

Hvordan opfylder jeg et marginopkald?

Tag dette eksempel:

Din långiver sætter LVR for en 'Xbank' -andel til 70%. De låner dig $ 70.000 til at købe disse aktier for $ 100.000. Hvis værdien af ​​disse aktier falder med 10% til $ 90.000, og din långiver kun tillader en 5% buffermargin, vil de ringe til dig og bede dig om at udligne forskellen.

I dette tilfælde skal du gendanne værdien af ​​din portefølje til $ 100.000. Her er dine muligheder:

• Betal en del af lånet tilbage: En portefølje til en værdi af $ 100.000 giver dig mulighed for at låne $ 70.000 (70%). Da din portefølje nu kun er $ 90.000 værd, kan du nu kun låne 70% af det, hvilket er $ 63.000. Så du skal betale $ 7000 kontant tilbage.
• Indgiv nogle flere aktier som sikkerhed: I et bedste tilfælde har du nogle flere aktier med en LVR på 70%-du skal indgive aktier til en værdi af $ 10.000. Men hvis deres LVR kun er 30%, skal du indgive aktier til en værdi af $ 23.333. Og hvis din långiver ikke har aktierne på sin godkendte liste, kan du slet ikke bruge dem.
• Sælg en del af din portefølje for at betale lånet tilbage. I dette tilfælde skal du sælge aktier til en værdi af $ 23.350. Dette efterlader dig med en investering til en værdi af $ 66.650 og et lån på $ 46.650 (ca. 70% af $ 66.650).
• Hold kontakt: Sørg for, at din långiver altid kan kontakte dig eller en anden nomineret person, du har tillid til, selv når du er på ferie eller har andre forpligtelser. Du skal reagere hurtigt på et marginopkald (normalt inden for 24 timer). Hvis din långiver ikke kan kontakte dig, tager de beslutningen for dig.

Er der nogen alternativer til et marginlån?

Hvis du allerede har betalt en stor del af dit realkreditlån, en egenkapital lån kan være en bedre måde for dig at låne til at investere. Renten er generelt billigere, men de samme risici gælder som ved andre former for lån, og dit hus er også på spil.

Mere information

• Det Finansiel planlæggerforening (FPA) kan give dig en liste over planlæggere i dit område.
• Det Nationalt informationscenter for pensionistinvesteringer Inc. (NICRI) giver gratis information om finansiel planlægning og specifikke investeringsprodukter.
• NICRI penge kort hjemmeside har en række lommeregnere til at udarbejde lån-, investerings- og opsparingsscenarier.
• Det skattekontor kan give dig flere oplysninger om skattefordelene.